Wachsender Markt für Grundfähigkeitsversicherungen

Im neuen M&M Marktblick Grundfähigkeit analysiert das Analysehaus MORGEN & MORGEN das Feld der Grundfähigkeitsversicherungen (GF). Dabei zeigte sich ein weiterhin starkes Wachstum in diesem Bereich mit neuen modularen Tarifen auf einem hohen Niveau.

Der Markt der GF als Einkommenssicherung wächst stetig weiter. In den vergangenen zwei Jahren stieg die Tarifanzahl, die im M&M Rating Erwerbsunfähigkeit untersucht wurden von 53 Tarifen (2020) auf 112 Tarife und Tarifkombinationen heute. 82 % von ihnen sind im Rating außerdem top bewertet. Versicherer setzen aktuell stark auf die Grundfähigkeitsversicherung als alternative Arbeitskraftabsicherung. Die Entwicklung im Bereich der Erwerbsunfähigkeitsversicherung (EU) verläuft im Vergleich gegensätzlich, das ergab der M&M Marktblick Anfang April (finanzwelt berichtete).

M&M Rating Grundfähigkeit

Im aktuellen Ratingjahrgang hat eine Verdopplung der Tarife am Markt seit Beginn des GF-Ratings 2020 stattgefunden. Die neu hinzugekommenen Tarife warten dabei mit modularen Strukturen auf und siedeln sich vor allem in den top bewerteten Ratingkategorien an. Das sehr gute Bedingungsniveau bestand von Anfang an und setzt sich auch weiter fort. 92 der nun bewerteten Tarife und -kombinationen erhielten eine Bestbewertung von fünf Sternen. Weitere 13 Tarife erhielten eine Vier-Sterne-Bewertung. Die verbleibenden sieben Tarife erhielten Drei- und Zwei-Sterne-Bewertungen. Keines der Produkte erhielt nur einen Stern.

Im Rahmen der Arbeitskraftabsicherung ist vielen Versicherungsnehmern der Zugang zu einer Berufsunfähigkeitsversicherung (BU) verwehrt. Und das obwohl sie als „höchste Absicherungsform“ in diesem Bereich gilt. Durch z.B. körperliche Tätigkeiten im ausgeübten Beruf schlägt eine BU oft mit hohen Beiträgen zu Buche. Im M&M-Rating-Vergleich zahlt eine Dachdeckerin beispielsweise 160,07 Euro pro Monat im günstigsten BU-Tarif. Bei der Alternative Erwerbsunfähigkeitsversicherung sind es im günstigsten Tarif nur 56,30 Euro. Die GF ist mit 47,16 Euro nochmals günstiger.

Blick in die Zukunft

Das Analysehaus erwartet aufgrund der bisherigen Entwicklungen eine weiterhin steigende Anzahl, sowie eine weitere Ausdifferenzierung der Tarife. Diese werden immer modularer gestaltet und sind als Baukastensystem individuell zusammenstellbar. Einige Tarife enthalten zudem eine Arbeitsunfähigkeitsklausel, die den jeweiligen Tarif stark in Richtung temporäre BU und damit den Preis in die Höhe treibt. Das ist aktuell immer häufiger zu beobachten. Als bezahlbare Ausweichprodukte gelten diese Tarife selten.

„Der Wettbewerb in der Grundfähigkeit findet nach wie vor hauptsächlich in der zunehmenden Ausdifferenzierung der Leistungsauslöser statt. Langfristig kann dies zu einem höheren Preisniveau führen und die preisliche Attraktivität für körperlich tätige Berufe gefährden“, bewertet Andreas Ludwig, Bereichsleiter Rating & Analyse MORGEN & MORGEN, die aktuelle Entwicklung kritisch. „Daher konzentrieren wir uns weiterhin auf 15 relevante Grundfähigkeiten in der Ratingbewertung. Einen Bedingungswettbewerb ähnlich wie in der BU, der am Ende auch den Preis in die Höhe treibt, möchten wir nicht anstoßen. Dieser Verantwortung sind wir uns bewusst.“

Den vollständigen M&M Marktblick Grundfähigkeit finden Sie hier. (lb)