Die neue Betriebsrente – mehr Risiken und Chancen

Die Sozialpolitik und die Zinspolitik der Europäer verändern die Branche der Lebensversicherer. Ob die von Politikern erzwungene Neuausrichtung für Versicherte vorteilhaft ist muss sich noch zeigen.

2015-10-13 (fw/db) Die HDI Leben richtet sich im Bereich betrieblicher Altersversorgung (bAV) strategisch neu aus. Der Lebensversicherer, eine Tochter der Talanx Gruppe, wird sich künftig im Neugeschäft auf ertragsstarke und marktrelevante Geschäftsfelder und Produkte konzentrieren.

Ziel ist die Stärkung der Wettbewerbsposition und die Sicherstellung der langfristigen Profitabilität. Daher wird sich die neue bAV-Strategie stärker an den geänderten Marktverhältnissen und Kundenanforderungen orientieren und ihr Produktportfolio optimieren. Um ihre Kunden und Vertriebspartner noch besser zu unterstützen, wird HDI Leben in den Ausbau von digitalen Services in der bAV investieren.

Als fokussierter bAV-Anbieter setzt die HDI Leben ab dem Jahr 2016 im Breitengeschäft weiterhin auf die Direktversicherung und die Unterstützungskasse. Es gibt Durchführungswege, die weder für HDI Leben noch für ihre Kunden profitabel sind oder am Markt kaum noch nachgefragt werden. Diese lässt der Anbieter zum Jahreswechsel im Neugeschäft auslaufen.

Zu den Auslaufmodellen zählen der versicherungsförmige Pensionsfonds und die Pensionskasse. Alle bestehenden Verträge im Bestand werden unverändert fortgeführt. Für Firmenkunden mit Gruppenverträgen gibt es eine Übergangsphase bis Mitte 2016.

"Wir werden alle vertraglich zugesagten Verpflichtungen gegenüber unseren Kunden selbstverständlich erfüllen", sagt Ulrich Rosenbaum, Vorstandsvorsitzender der HDI Lebensversicherung AG, der HDI Pensionsfonds AG und HDI Pensionskasse AG.

"Wir setzen auch weiterhin klar auf das bAV-Geschäft und wollen unsere Position als einer der führenden bAV-Anbieter in Deutschland weiter ausbauen", ergänzt Fabian von Löbbecke, Vorstandsvorsitzender der Talanx Pensionsmanagement AG und verantwortlich für bAV bei HDI.

Forcieren wird die HDI Leben das Geschäft mit dem kapitalmarktförmigen Pensionsfonds. Auf dem Gebiet der Ablösung und Ausfinanzierung von Pensionszusagen strebt sie die Marktführerschaft an.

"Gerade vor dem Hintergrund niedriger Zinsen besteht bei den Unternehmen ein erhöhter Handlungsdruck. Wir gehen davon aus, dass die Nachfrage nach kapitalmarktorientierten Lösungen deutlich steigen wird", sagt Löbbecke zum Markttrend in Deutschland.

HDI Leben setzt auf kapitaleffiziente Lösungen

Die strategische Neuausrichtung ist die Antwort von HDI Leben auf veränderte Rahmenbedingungen des Marktes durch den Gesetzgeber und die Europäische Zentralbank.

Wie im Juli 2015 bekanntgegeben, werden die deutschen Lebensversicherer der Talanx AG das Neugeschäft mit konventionellen Lebensversicherungen alter Bauart zugunsten von kapitaleffizienteren Produkten aufgeben. Dies gilt für die HDI Lebensversicherung, die ab 2016 keine traditionellen klassischen Lebensversicherungen mehr anbieten wird.

"Neben regulatorischen Änderungen im Zuge von Solvency II erfordert insbesondere das anhaltende Niedrigzinsumfeld ein Umdenken nahezu aller Marktteilnehmer. Heute noch übliche konventionelle Produkte mit hohen Garantieversprechen zwingen Versicherer zu einer restriktiven und damit chancenbegrenzten Kapitalanlage. Wir setzen daher künftig auf kapitaleffizientere Produkte, um auch in Zukunft eine verlässliche Altersversorgung unserer Kunden sicherzustellen", sagt Ulrich Rosenbaum, Vorstandsvorsitzender der HDI Lebensversicherung.

In der privaten Altersversorgung zeigt der Trend in Richtung Fondspolicen, moderne Hybrid-Produkte und Indexpolicen.

In der betrieblichen Altersversorgung erfordern gesetzliche Rahmenbedingungen besonders haftungssichere Produkte, damit Arbeitgeber nicht in eine Nachschusspflicht geraten. Um in allen Risikoklassen geeignete Produkte bieten zu können, wird HDI Leben zum 01.01.2016 in der bAV ein modernes, klassisches Produkt für sicherheitsorientierte Kunden einführen. Konventionelle Lebensversicherungen alter Bauart werden auch in der bAV bei Neuabschlüssen ab dem Jahreswechsel nicht mehr angeboten. Auch hier gibt es für Firmenkunden mit Gruppenverträgen eine Übergangsphase bis Mitte 2016.

HDI Leben investiert in digitalen Service

Ein weiterer Baustein der neuen Strategie ist der Ausbau digitaler Services rund um die bAV. So wird HDI Leben diesen Monat ein online-basiertes bAV-Portal einführen.

"Damit wollen wir Unternehmen die Verwaltung von bAV-Verträgen erleichtern", so Fabian von Löbbecke: "Das ist ein Meilenstein, mit dem wir uns stärker als professioneller bAV-Partner im digitalen Zeitalter profilieren wollen."

"Mit der strategischen Neuausrichtung unserer bAV bieten wir unseren Vertriebspartnern weiterhin ein leistungsstarkes und haftungssicheres Produktportfolio, mit dem sie beim Kunden punkten können", sagt Vertriebsvorstand Wolfgang Hanssmann zur Vertriebsstrategie.

finanzwelt-Fazit: Die bAV wird zwar nicht neu erfunden, aber durch Initiative der Versicherer vereinfacht und verbessert. Erfreulich wäre es da, wenn der Gesetzgeber dafür den Weg frei macht. Die Ideen von Bundesministerin Andrea Nahles für eine Mini-Betriebsrente und die Entlassung der Arbeitgeber aus der Haftung sind da eher der Holzweg. So etwas würde nur zum Prinzip „Zahlen und Vergessen“ führen. Das hat die traditionelle Betriebsrente in Deutschland nicht verdient. Das wäre eine Politik gegen Arbeitnehmer, ohne Verstand und soziale Komponente.

Dietmar Braun